ru
Фундаментальный анализ Макроэкономические индикаторы Торговля на новостях

Эффективна ли торговля на откатах? Часть 2. Австралия

Елена Берсенева 22 марта 2021 563 0

В первой части исследования торговли на откатах была выявлена польза такой стратегии для ряда экономических событий США. Теперь изучим, подходит ли торговля на откатах для событий Австралии.

Гипотеза
К выводам

Положительное изменение вновь опубликованного экономического показателя по сравнению со значением за прошлый период формирует торговый сигнал на рост котировки финансового инструмента. Негативное изменение показателя, в свою очередь, генерирует сигнал к снижению котировки.


Торговля на откатах прибыльна для событий Австралии.

К выводам

Напомним торговую стратегию:


Если текущее значения показателя больше предыдущего, то ставится ордер


BuyLimit = Open1 – k*Open1


Если текущее значения показателя меньше предыдущего, то ставится ордер


SellLimit = Open1 + k*Open1


где k – процент отката от цены открытия в момент публикации показателя Open1,


k = 0,05; 0,1; 0,15; 0,2; 0,25; 0,3.


Ждем 8 часов. Если отложенный ордер не сработал, отменяем его.



Закрываем позицию:


  1. на close 4, 8, 12, 16, 20, 32 свечи после входа в рынок;
  2. по ордеру TakeProfit:


для покупок:

  • ТР (1) = BuyLimit * (1 + k)
  • ТР (1,5) = BuyLimit * (1 + 1,5*k)
  • ТР (2) = BuyLimit * (1 + 2*k)
  • ТР (2,5) = BuyLimit * (1 + 2,5*k)
  • ТР (3) = BuyLimit * (1 + 3*k)


для продаж:

  • ТР (1) = SellLimit * (1 - k)
  • ТР (1,5) = SellLimit * (1 - 1,5*k)
  • ТР (2) = SellLimit * (1 - 2*k)
  • ТР (2,5) = SellLimit * (1 - 2,5*k)
  • ТР (3) = SellLimit * (1 - 3*k)


Если в течение 8 часов после публикации показателя TakeProfit не сработал, то самостоятельно закрываем позицию по окончании этих 8 часов.


Всего 66 комбинаций входов/выходов.

Используемые данные

Экономический календарь: MarketCheese


Таймфрейм: 15 минут (М15)


Исторические данные: 01.01.2015 – 30.09.2020


Страна Австралия: 22 события, включая 7 важных (подробный список представлен в приложении)


В качестве финансовых инструментов взяты 5 валютных пар с AUD:

  • AUDUSD
  • GBPAUD
  • AUDCAD
  • AUDJPY
  • EURAUD


Всего 15 827 входов в рынок.

Определив все условия и задав необходимые параметры, приступим к тестированию!


Анализ полученных результатов


Закрытие позиции на close 4, 8, 12, 16, 20, 32 свечи после входа в рынок


Оценивать результаты будем по следующему критерию:

  • Доходность – отражает средний процент изменения котировок финансовых инструментов на момент закрытия позиций, в %. Положительное значение доходности говорит о прибыльности стратегии, отрицательное – об убыточности.


Примем условные обозначения для сочетаний входа и выхода с рынка по номеру свечи:


Выход \ Вход
0 – отложенный ордер
4
0-4
8
0-8
12
0-12
16
0-16
20
0-20
32
0-32


Свеча 4 – выход с рынка через час после входа.


Свеча 8 – выход с рынка через 2 часа после входа и так далее.


Результаты представлены в диаграммах:

Доходность стратегии торговли на откатах для всех событий Австралии не достигает минимально значимого значения 0,09 % по модулю.


В группе важных событий для любого процента отката доходность ниже ‑0,09% при закрытии позиции спустя 3 часа и более. Происходит это за счет таких событий, как «Решение Резервного Банка Австралии по процентной ставке», «Индекс базовой инфляции РБА методом усечённого среднего (кв/кв)», «Изменение уровня занятости в Австралии».


Посмотрим, какие из событий и при каком сочетании процента отката и выхода с рынка показали доходность близкую к 0,09 % и выше:



k = 0,05 %


Событие
Лучший Вход - Выход
Доходность лучшего Входа - Выхода
Количество входов
Уровень безработицы в Австралии
0--32
0,094
149
Индекс базовой инфляции РБА методом усечённого среднего (г/г)
0--20
0,088
28



k = 0,1 %


Событие
Лучший Вход - Выход
Доходность лучшего Входа - Выхода
Количество входов
Индекс базовой инфляции РБА методом усечённого среднего (г/г)
0--20
0,118
22
Уровень безработицы в Австралии
0--32
0,095
133
Индекс потребительской уверенности Westpac
0--20
0,086
203



k = 0,15 %


Событие
Лучший Вход - Выход
Доходность лучшего Входа - Выхода
Количество входов
Индекс базовой инфляции РБА методом усечённого среднего (г/г)
0--20
0,144
18
Уровень безработицы в Австралии
0--32
0,108
121
Индекс потребительской уверенности Westpac
0--16
0,107
168



k = 0,2 %


Событие
Лучший Вход - Выход
Доходность лучшего Входа - Выхода
Количество входов
Индекс потребительской уверенности Westpac
0--16
0,126
130
Решение Резервного Банка Австралии по процентной ставке
0--8
0,122
28
Уровень безработицы в Австралии
0--32
0,103
102
Индекс делового доверия Австралии от NAB (кв/кв)
0--32
0,089
55



k = 0,25 %


Событие
Лучший Вход - Выход
Доходность лучшего Входа - Выхода
Количество входов
Решение Резервного Банка Австралии по процентной ставке
0--8
0,174
25
Индекс делового доверия Австралии от NAB (кв/кв)
0--32
0,139
50
Индекс потребительской уверенности Westpac
0--16
0,139
103
Уровень безработицы в Австралии
0--32
0,135
89
Продажи новых домов (м/м) от HIA
0--32
0,118
122



k = 0,3 %


Событие
Лучший Вход - Выход
Доходность лучшего Входа - Выхода
Количество входов
Решение Резервного Банка Австралии по процентной ставке
0--8
0,209
23
Продажи новых домов (м/м) от HIA
0--32
0,152
96
Уровень безработицы в Австралии
0--32
0,142
76
Индекс делового доверия Австралии от NAB (кв/кв)
0--32
0,121
43
Индекс потребительской уверенности Westpac
0--16
0,113
79


Следующие события показали значимую доходность:

  • «Уровень безработицы в Австралии» – при любом проценте отката и выходе с рынка через 8 часов после входа. При этом, с ростом процента отката доходность увеличивается.
  • «Индекс базовой инфляции РБА методом усечённого среднего (г/г)» – при небольшом проценте отката (до 0,15%) и выходе с рынка через 5 часов. И с ростом процента отката доходность также растет.
  • «Индекс потребительской уверенности Westpac» – при проценте отката 0,1 и выходе с рынка через 5 часов и при проценте отката от 0,15% до 0,3% и выходе с рынка через 4 часа.
  • «Решение Резервного Банка Австралии по процентной ставке» – при проценте отката от 0,2% до 0,3% и выходе с рынка через 2 часа.
  • «Индекс делового доверия Австралии от NAB (кв/кв)» – при проценте отката от 0,2% до 0,3% и выходе с рынка через 8 часов.
  • «Продажи новых домов (м/м) от HIA» – при проценте отката от 0,25% до 0,3% и выходе с рынка через 8 часов.


На эти событиям стоит обратить внимание.



Закрытие позиции по ордеру TakeProfit


Ордера Take Profit мы выставляем, так как есть вероятность, что, откатившись после публикации события, цена вернется к уровню открытия.


Оценивать результаты будем по трем критериям:

  • Доходность – отражает средний процент изменения котировок финансовых инструментов на момент закрытия позиций, в %. Положительное значение доходности говорит о прибыльности стратегии, отрицательное – об убыточности.
  • % ТР – Вероятность срабатывания ордеров Take Profit, %
  • ДПП – доля прибыльных позиций, %


Результаты представлены в диаграммах:

В первой части нашего исследования торговли на откатах при выходе с рынка по ордеру TakeProfit мы остановились на проценте отката k = 0,1и коэффициентах Take Profit: ТР = 1,5 и ТР = 2.


Напомним, что процент отката 0,1% был выбран ввиду более высоких показателей доходности, вероятности срабатывания ордеров Take Profit и доли прибыльных позиций.


Аналогично выбраны коэффициенты Take Profit (ТР), равные 1,5 и 2.


Процент отката 0,05 был исключен из рассмотрения из-за расширяющегося спреда в момент публикации событий, задержки отражения данных в экономическом календаре, и как следствие, малой доходности стратегии.


Для коэффициента ТР = 1 было замечено следующее.


После публикации событий цена может откатываться в направлении противоположном экономическому смыслу вышедших событий. Однако, в течение дальнейших 8 часов она стремится вернуться к цене открытия в момент публикации событий. И чем меньше процент отката цены, тем более вероятен такой исход.


Результаты для событий Австралии подтверждают эти выводы.


Значимой доходностью для выбранных параметров, также как и для событий США, будем считать доходность от 0,04 %и выше.


Посмотрим, для каких из событий Австралии выявлена польза торговли на откатах.

Подведем итоги:


Модель торговли на откатах и выхода с рынка через 8 часов после входа подходит для следующих событий Австралии:

  • Уровень безработицы в Австралии;
  • Индекс делового доверия Австралии от NAB (кв/кв);
  • Продажи новых домов (м/м) от HIA.


Модель торговли на откатах и выхода с рынка через 5 часов после входа подходит для:

  • Индекса базовой инфляции РБА методом усечённого среднего (г/г).


Модель торговли на откатах и выхода с рынка через 4 часа после входа подходит для:

  • Индекса потребительской уверенности Westpac.


Модель торговли на откатах и выхода с рынка через 2 часа после входа подходит для:

  • Решение Резервного Банка Австралии по процентной ставке.



Модель торговли на откатах и выхода с рынка по ордеру Take Profit подходит для следующих событий Австралии:


1. События рынков недвижимости и труда:

  • Продажи новых домов (м/м) от HIA;
  • Уровень безработицы в Австралии.


2. События группы деловой активности и доверия:

  • Индекс активности в производственном секторе от AiG;
  • Индекс потребительской уверенности Westpac.


3. События группы потребления и инфляции:

  • Индекс базовой инфляции РБА методом усечённого среднего (г/г);
  • Индекс базовой инфляции РБА методом усечённого среднего (кв/кв).



Модель торговли на откатах и выхода с рынка по ордеру Take Profit не подходит для следующих событий Австралии, относящихся к группе важных:

  • Решение Резервного Банка Австралии по процентной ставке;
  • Розничные продажи в Австралии (м/м);
  • Торговый баланс Австралии;
  • Индекс производственной активности от AiG;
  • Изменение уровня занятости в Австралии;
  • ВВП Австралии (кв/кв).
Выводы

После публикации событий цена может откатываться в направлении противоположном экономическому смыслу вышедших событий. Однако, в течение дальнейших 8 часов она стремится вернуться к цене открытия в момент публикации событий. И чем меньше процент отката цены, тем более вероятен такой исход.


Польза торговли на откатах для событий Австралии выявлена.

Подробные результаты представлены в приложении.

XLSX (0.15 MB)Applicationa to the article 'Is trading on rollbacks effective_Part 2'.xlsx


Смотрите также:

Эффективна ли торговля на откатах? Часть 1. США

Эффективна ли торговля на откатах? Часть 3. Еврозона

Эффективна ли торговля на откатах? Часть 4. Великобритания

Эффективна ли торговля на откатах? Часть 5. Швейцария

Эффективна ли торговля на откатах? Часть 6. Япония

Эффективна ли торговля на откатах? Часть 7. Новая Зеландия

Эффективна ли торговля на откатах? Часть 8. Канада

Комментарии

Написать комментарий

Отправить
Правила комментирования
Только авторизованные пользователи могут оставлять комментарии. Войдите, пожалуйста.
Только пользователи с подтвержденным email могут оставлять комментарии. Для активации перейдите по ссылке в письме, которое было отправлено на Вашу электронную почту . Отправить письмо для активации повторно.

Подпишитесь на нашу рассылку и будьте в курсе всех новостей!