Отбой цены от 200-периодной дневной скользящей средней

Существует множество способов определения разворота или коррекции в движении котировок финансовых инструментов.

В предлагаемом исследовании мы хотим выделить и проверить такой распространенный сигнал, как отбой от 200-периодной дневной скользящей средней.

Скользящая средняя (Moving Average или сокращенно MA) – один из универсальных и популярных индикаторов на рынке, который может быть использован для торговли по тренду.

Джек Швагер в книге «Технический анализ: полный курс» так описывает скользящие средние: «Скользящие средние являются очень простым инструментом сглажива­ния ценовых рядов, что делает любые тренды более наглядными. Про­стая скользящая средняя определяется как средняя цена закрытия за пос­ледние N дней, заканчивая текущим днем.»

Какие же из периодов скользящих средних самые эффективные для торговли на бирже? Трейдеры обсуждают данный вопрос на форумах и в блогах.

Одной из самых популярных скользящих средних считается МА с периодом 200.

200 дневная скользящая средняя широко используется трейдерами, поскольку считается хорошим индикатором долгосрочного тренда. Если цена постоянно торгуется выше 200 дневной скользящей средней, то тренд можно считать восходящим. Рынки, последовательно торгующиеся ниже 200 дневной скользящей средней, находятся в нисходящем тренде. В частности, на Уолл-Стрит традиционно принято считать, что если рынок выше 200 MA – господствуют «быки»; если меньше – «медведи».

Сама скользящая средняя выполняет роль динамического уровня поддержки или сопротивления в зависимости от текущей тенденции на рынке.

Метод выявления сигнала

arrow_left

arrow_right

Определять паттерн на графиках будем следующим образом (для касания цены МА 200 при восходящем тренде):

• На дневной график цены финансового инструмента наносим индикатор МА 200;
• Определяем, что low двух предшествующих свечей («3» и «2» на рисунке слева) находится выше МА 200;
• Замечаем, что low только что сформировавшейся свечи («1» на рисунке слева) ниже МА 200, а close выше МА 200;
• Паттерн сформирован – совершаем сделку на покупку.

Либо:

• На дневной график цены финансового инструмента наносим индикатор МА 200;
• Определяем, что low предшествующей свечи («3» на рисунке справа) находится выше МА 200;
• Замечаем, что close предыдущей свечи («2» на рисунке справа) ниже МА 200, а close только что сформировавшейся свечи («1» на рисунке справа) выше МА 200;
• Паттерн сформирован – совершаем сделку на покупку.

Выше описано формирование отбоя цены от МА 200 при восходящем тренде. Для нисходящего тренда ситуация зеркальна.

Рассматриваемые события протестируем на большом объеме исторических данных различных финансовых инструментов.

Теперь оговорим условия открытия и закрытия торговой позиции.

Открытие позиции:

После того, как сигнал сформирован, на открытии новой свечи открывается позиция:

• При касании 200 дневной скользящей средней на восходящем тренде – покупка;
• При касании 200 дневной скользящей средней на нисходящем тренде - продажа.

Закрытие позиции:

Во всех ситуациях устанавливается время жизни позиции 5 или 10 (в свечах).

Определив все условия и задав необходимые параметры, приступим к тестированию!

Анализ полученных результатов

Полученные результаты сначала оценим по численности выборки:

Всего: 218 629 свечей и 4 032 события (касания).

Далее посмотрим, какова доля событий в % в общем количестве исходных свечей:

По итогам группировки можно сделать вывод, что независимо от сегментов рынка, распределение рассматриваемых событий примерно одинаковое, а именно от 1,7 до 2,3 %.

Теперь обратимся к результатам отработки торговых сигналов, полученных в результате сформированных касаний.

Оценивать результаты будем по двум критериям:

• Импульс (i) – отражает средний процент изменения котировок финансовых инструментов на момент фиксации позиций, в %. Положительное значение импульса говорит о прибыльности отработки сигнала, отрицательное – об убыточности.
• ДПП – доля прибыльных позиций, %.

Импульс в % и Доля прибыльных позиций в % в разрезе сроков удержания позиций и сегментов рынка:

4 из 6 средних значений импульса по параметрам положительны.

При этом можно выделить некоторые особенности.

Для этого представим наглядно результаты в виде распределения импульса (i) относительно каждого рассматриваемого параметра (свеча закрытия позиции, сегмент рынка):

arrow_left

arrow_right

Диаграмма выше представляет распределение импульса в зависимости от рассматриваемых параметров. Диаграмма состоит из двух частей: «ящика» и «хвостов» или «усов». 50% наблюдаемых значений помещены в ящик, остальные 50 – представлены хвостами. Конец нижнего хвоста представляет наименьшее из наблюдаемых значений, конец верхнего – наибольшее. Крестиком показано среднее значение.

Анализ результатов позволяет сделать следующие предварительные выводы:

• среднее значение импульса при фиксации позиций на 10 свече расположено выше, чем среднее значение фиксации на 5 свече, что говорит о большей прибыльности закрытия позиций на 10 свече;
• лучший импульс (в сравнении с другими) отмечается на Индексах.

Посмотрим результаты в разрезе сроков удержания позиций и сегментов рынка.

Примем условные обозначения:

ДПП – доля прибыльных позиций, %.

Фиксация позиции на 5 свече

Фиксация позиции на 10 свече

Обобщим полученные результаты с помощью диаграмм:

arrow_left

arrow_right

Импульс рассматриваемого сигнала ничтожно мал, так что можем отнести его к неэффективным.

Подробные результаты представлены в приложении.

get_appXLSX (0.04 MB)Application to the article 'Price rebound from the 200-period daily moving average'.xlsx